모멘텀 점수 기반 ETF 동적 자산배분 전략

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모멘텀 점수 기반 전략은 1개월, 3개월, 6개월 수익률을 가중합하여 계산한 Momentum Score를 바탕으로, 자산군별 우수 ETF를 선정하고 특히 주식형 ETF 중 상위 2종을 매월 말일 기준으로 교체 및 리밸런싱하는 동적 전략입니다. 상승 추세에 있는 종목에 집중 투자하여 수익을 극대화하고, 동시에 다양한 자산군으로 리스크를 분산합니다.

1. 모멘텀 점수 산출 방식

각 ETF의 단기, 중기, 장기 수익률을 종합적으로 분석하여 모멘텀 점수를 산출합니다.
최근 성과에 더 높은 가중치를 부여하여 현재 시장 흐름을 반영한 점수 체계를 활용합니다.

2. 자산 구성 방식

• 주식 ETF 2종 (각 20%): 모든 ETF 중 모멘텀 점수가 가장 높은 주식형 ETF 2개를 선정하여 편입합니다. 매월 말일 기준으로 종목을 교체하거나 유지 여부를 판단합니다.
• 장기 국채 ETF (20%): 금리 하락기에 수익이 기대되는 안정적 자산입니다.
• 금 ETF (20%): 인플레이션 및 시장 불안에 대응하는 안전자산입니다.
• 단기채 또는 현금성 자산 (20%): 시장 조정기 유동성 확보와 포트폴리오 안정성 강화를 위한 자산입니다.

3. 리밸런싱 과정

1. 매월 말일, 전체 ETF의 수익률 데이터를 바탕으로 Momentum Score를 재계산합니다.
2. 자산군이 "주식"인 ETF 중 Momentum Score 상위 2종을 선별하여 웹사이트에 공개됩니다.
3. 투자자는 웹사이트에서 선정된 ETF를 확인하고, 기존 종목 교체 여부를 판단하여 리밸런싱을 실행합니다.
4. 비주식 자산군(장기채, 금, 단기채)은 고정된 구성으로 동일 비중(각 20%)을 유지합니다.

4. 전략의 특징

• 동적 주식 교체 전략: 상승 모멘텀 상위 주식 ETF를 매월 새로 선정하여 반영함으로써 빠른 추세 대응
• 정량적 추세 판단: 다양한 기간 수익률을 통합해 강도 높은 상승 추세 자산을 선별
• 자산군 분산: 안정성과 수익성을 고려하여 5개 자산군으로 분산 구성

5. 참고할 수 있는 투자 성향

• 주식 중심이면서도 리스크 분산을 병행하고 싶은 투자자
• 수익률 기반의 능동적 ETF 교체 전략에 관심 있는 투자자
• 시장 흐름에 민감하게 반응하며 추세 추종을 선호하는 투자자

※ 본 전략은 과거 데이터를 기반으로 설계된 투자 모델이며, 투자 권유나 자문이 아닙니다. 실제 투자에 대한 최종 결정은 투자자 본인의 책임 하에 이루어져야 하며, 과거의 성과가 미래의 수익을 보장하지 않습니다.